Ежедневный комментарий ситуации на долговом рынке - 1 сентября 2004 г.

Павел Супрунов, Начальник Отдела анализа Конъюнктурно-аналитического управления РОСБАНКа

Рыночная ситуация

Котировки большей части рублевых бондов на вчерашних торгах выросли. Сегодня-завтра ожидается стабилизация на денежном рынке, что также является позитивным фактором для внутреннего рынка. Завтра состоятся два значительных размещения облигаций города Москвы, по которым можно будет судить  о дальнейших перспективах рынка. В первом эшелоне отметим интерес участников к облигациям Зенита (130 млн. руб.).

Ралли в американских долговых бумагах продолжается. Цена 10-летних US Treasuries достигала вчера 101 1/4, что соответствует доходности в 4.10%, и является самым низким уровнем со 2 апреля текущего года, позже цены немного скорректировались, но продолжают оставаться на высоком уровне, доходность сейчас находится на уровне 4.12%. Большей частью вчерашнему росту способствовала публикация индексов потребительской уверенности  и уровня производства в районе Чикаго, которые снизились больше, чем прогнозировалось. Инвесторы все более скептически относятся к недавним заявлениям ФРС, о том, что замедление экономики было временным. Российские еврооблигации также продолжают свое повышательное движение. Цена обязательств с погашением в 30 году уже достигла уровня в 96.00 и, вероятно, это еще не предел.

Новости

ОАО «ЦентрТелеком» завершило размещение облигаций 4 серии. Размещенный объем составил 5.62 млрд. руб., или 80.32% выпуска;

Внеочередное собрание акционеров ОАО «Мегафон» 17 сентября планирует обсудить возможность выпуска еврооблигаций объемом $375 млн.;

Как сообщил первый вице-президент ОАО «РЖД» В. Якунин, компания в ближайшее время представит программу по выпуску еврооблигаций зарубежным инвесторам;

Торговый дом «Евросеть» принял решение разместить облигации 1 серии объемом 1 млрд. руб. сроком обращения 1.5 года;

Татфондбанк (Казань) намерен выпустить 3 облигационный заем объемом 600-800 млн. руб.;

Банк «Союз» рассчитывает разместить облигации «Севкабель-Финанс» на 500 млн. рублей в октябре;

ЗАО «Сальмон Интернешнл» планирует в сентябре разместить 2 выпуск облигаций объемом 150 млн. руб.;

Исполнена оферта по облигациям Балтимор-Нева. К досрочному погашению предъявлено 5 590 облигаций;

АО «Алтайэнерго» выкупило предъявленные к оферте 47 облигаций 1 серии номиналом 1 тыс. руб.;

Интерурал погасил 2 транш облигаций на 85 млн. руб.;

Комитет финансов Санкт-Петербурга объявил о проведении с 4 октября конкурса на выполнение функций генерального агента по размещению ГИО СПб.;

Выплачен 3 купон по облигациям ОАО «Новосибирский оловянный комбинат» в размере 3.99 млн. руб., или 39.89 руб. на облигацию;

Агентство Moody's присвоило Транснефти основной рейтинг «Bаа3», рейтинг заемщика – «Ba1», прогноз обоих рейтингов – стабильный.